Cómo medir la volatilidad del precio de negociación

  1. Finanzas personales
  2. Invertir
  3. Análisis Técnico
  4. Cómo medir la volatilidad del precio de negociación

La volatilidad es el grado de variación de una serie de precios de negociación en el tiempo. Puede medir la volatilidad de forma sencilla o extravagante. En el análisis financiero, la volatilidad suele significar una cosa: la desviación estándar. El análisis técnico también incluye otras medidas útiles de volatilidad.

Seguimiento del movimiento máximo

Una forma de medir la volatilidad es capturar el cambio de precio más grande en x número de días – el movimiento máximo, también llamado movimiento bruto. Usted resta lo más bajo de lo más alto durante 10 días o 100 días o algún otro número de días. El movimiento máximo resultante se utiliza para establecer un objetivo de beneficios (excursión favorable máxima) o el peor de los casos de stop loss (excursión adversa máxima).

En esta figura, la ventana superior muestra el máximo en un período de 30 días menos el mínimo en el mismo período de 30 días – el movimiento máximo:

  • Máximo movimiento y tendencia: En la figura anterior, ver la conexión entre el movimiento máximo de 30 días en la ventana superior y los precios en la ventana inferior es difícil. La línea recta que comienza en el centro de la ventana inferior es la regresión lineal. La línea se inclina hacia arriba, lo que significa que el precio está en una ligera tendencia alcista – pero al mismo tiempo, la volatilidad está en una tendencia a la baja. Esta es una buena combinación para usted – la tendencia está entregando nuevas ganancias con un riesgo cada vez menor de una gran pérdida de un período. Pero recuerde, la baja volatilidad precede a una ruptura, por lo que puede que no sea un buen negocio por mucho tiempo, ya que la tendencia del precio puede diferir en tamaño y pendiente de la tendencia de volatilidad. A veces están sincronizados, subiendo o bajando juntos, o pueden moverse en direcciones opuestas. Saber algo sobre la tendencia en la mudanza máxima no necesariamente le dice nada sobre la tendencia de los precios, y viceversa. En otras palabras, la volatilidad es a menudo independiente de la tendencia de los precios.
  • Período máximo de movimiento y retención: En esta figura, la serie de precios ordenada tiene un cambio neto de la más baja a la más alta (A a B) de exactamente la misma cantidad que la serie de precios desordenada por debajo de ella. Pero obviamente la serie desordenada implica un mayor riesgo de pérdida si tiene que salir antes de que termine el período. La tendencia de cada valor es la misma, como lo demuestran las mismas pendientes de regresión lineal Esta figura ilustra que medir el rango máximo alto-bajo en un período de tiempo fijo no captura el riesgo de mantener una posición durante el período, así que no escriba su período de retención esperado en piedra.

Considerando la desviación estándar

La desviación estándar es una medida de la dispersión de los precios con respecto a la media. Cuanto más amplia sea la dispersión, mayor será la desviación estándar. Se mide la desviación estándar de una media móvil y la desviación estándar mide la desviación real de cada precio fuera de la línea central.

Usando el indicador de rango verdadero promedio

Otra manera de ver la volatilidad es observar el rango promedio alto-bajo durante x número de días. La mejor versión de la gama alta-baja es la gama media real (ATR), que incorpora los huecos sustituyendo la gama alta o baja por la cerrada:

  • Expansión de la gama: Los altibajos se están alejando cada vez más; la volatilidad está aumentando. La expansión del alcance proporciona una mayor oportunidad de ganancia y un aumento equivalente en el riesgo de ganancia o pérdida.
  • Contracción del alcance: Los altibajos se están acercando, y usted puede pensar que el riesgo también es menor. Pero esto es cierto sólo hasta cierto punto – el punto de una fuga.

En esta figura, el indicador ATR en la ventana superior comienza a caer después de la subida de la barra grande de un día que marca el comienzo de la línea de soporte. No sabes si puedes dibujar la línea de soporte hasta después, pero puedes ver que el indicador ATR no alcanza ese punto alto y sigue cayendo. El precio está subiendo, pero el indicador está bajando. Y, como de costumbre, una divergencia entre el indicador y el precio es una señal de advertencia. Claro que sí, justo después de la subida más alta, se obtiene una serie de subidas más bajas y se puede dibujar una línea de resistencia. Muy pronto el precio se rompe bajo apoyo.

Sé el primero en comentar

Dejar una contestacion

Tu dirección de correo electrónico no será publicada.


*